基准比较指标

Treynor Ratio

Treynor Ratio将超额收益与代表系统性风险的投资Beta进行比较。

$\text{Treynor Ratio} = \frac{R_p - R_f}{\beta_p}$

where $R_p$ is the portfolio return, $R_f$ is the risk-free rate, and $\beta_p$ is the beta of the portfolio.

Related Metrics

Explore other metrics in the 基准比较指标 category

Beta将投资组合的波动性与基准（市场）波动性进行比较。Beta为1意味着投资组合与市场同步运动，Beta大于1表示波动性高于市场，Beta小于1表示波动性低于市场。

信息比率（IR）是Sharpe Ratio的变体，使用基准收益而非无风险利率进行计算。

相关性衡量投资组合收益与基准的吻合程度，范围从-1到+1。高正相关（接近+1的值）意味着投资与基准紧密跟踪，而负相关（接近-1的值）表明投资倾向于与基准反向运动。